재무 섹션 - 사업 계획의 가장 중요한 부분 중 하나이며, 투자 프로젝트의 시행을 수락하는 주요 기준입니다. 재무 계획은 실행의 모든 ​​단계에서 투자 프로젝트의 재무 보안을 통제하고 향후 계획을 반영하는 데 필요합니다. 재정적 비용, 적용 범위 및 예상 재무 결과의 출처 및 특정 순서로 개발하는 동안 수행되는 계산 결과.

사업 계획의 재무 섹션에는 조직의 대차 대조표, 손익 계획, 현금 흐름 예측, 운영 계획, 수입 및 지출 계획과 같은 몇 가지 주요 문서가 포함됩니다. 이 문서는 계획 및 보고 성격을 띠며 이러한 계획은 일정 기간 내 회사의 미래 활동에 대한 예측을 기반으로 수행되며 이 문서에 제공된 데이터는 재무 상태를 분석하는 데 사용됩니다. 그 회사.

사업 계획의 재무 섹션에 포함된 주요 문서를 간략하게 설명하겠습니다.

운영 계획- 특정 기간 동안 시장에 출시된 각 제품에 대한 회사와 목표 시장의 상호 작용 결과를 반영하며, 이 문서는 회사의 마케팅 서비스에 의해 개발됩니다. 운영 계획에 제시된 일련의 지표는 각 제품에 대해 회사가 차지하는 시장 점유율과 승리할 것으로 예상되는 시장 점유율을 회사 경영진에게 입증하는 데 도움이 됩니다. 손익 계산서의 구조는 비교적 단순하며 일반적으로 상품 판매 수익, 생산 비용, 세금 및 기타 공제가 포함됩니다. 이러한 지표를 기반으로 배당금 지급 후 회사 처분에 남아 있는 이익이 계산됩니다. 이 섹션에 따르면 특정 제품이 이익을 내는지 여부를 판단하고 수익성 측면에서 다른 제품을 비교하여 판단할 수 있습니다. 추가 생산 가능성. 따라서 이 문서의 궁극적인 임무는 첫 해와 두 번째 해 동안 분기별로 그리고 매년 이익이 어떻게 변하고 형성될 것인지 보여주는 것입니다. 계획 - 현금 흐름표는 회사에서 사용할 수 있는 현금의 양과 회사에 필요한 현금의 양을 보여줍니다. 이 보고서는 모든 유형의 상품 및 서비스에 대한 회사 활동의 요약 결과로 작성되었으며, 특히 그 구조에는 보고 기간 동안 회사 활동에 대한 계획 및 실제 투자가 포함됩니다. 재무 계획의 최종 문서는 대차 대조표이며, 그 특징은 일정 기간 동안 회사 활동의 결과를 반영하지 않지만 강력하고 고정되어 있다는 사실에 있습니다. 약한 측면현재 재정적인 측면에서. 대차 대조표의 단일 요소 자체는 의미가 없지만 이러한 모든 요소를 ​​서로 관련하여 고려할 때 회사의 재무 상태를 판단할 수 있습니다. 그러한 보고서를 작성하는 것은 충분히 쉽습니다. 초기 자본(부채의 출처 + 자본)이 어떻게 수령되고 어떻게 지출되어야 하는지를 보여줍니다. 다음 기간의 대차 대조표를 예측할 때 초기 대차 대조표는 물론 회사 발전의 특징과 재무 및 재무 결과를 고려해야합니다. 경제 활동.

중요한 구성 요소 재무 섹션사업 계획 - 자본 출처 결정,회사 운영에 필요합니다. 재무 계획의 이 부분은 이제 막 사업에 진입한 소기업과 추가 자본 유입이 필요한 대기업 모두에 해당됩니다. 자본 출처에 대한 데이터는 자본 사용 방법 및 방향에 대한 특정 표시와 함께 자금 사용과 연결됩니다.

R&D 측면에서 사업 계획의 이 섹션 구조의 다음 버전을 상상할 수도 있습니다.

1. 현재 상태.각 제품 또는 서비스의 현재 상태를 설명하고 시장에 출시하기 위해 수행해야 할 작업을 설명합니다. 기업이 이러한 작업을 수행하기 위해 보유하거나 보유해야 하는 기술을 나타내는 것이 유용합니다. 가능하면 제품 및 서비스의 개발 및 테스트에 관련된 고객 또는 최종 사용자를 나열하십시오. 이 테스트의 현재 결과와 완제품이 언제 도착할 것으로 예상되는지 표시해야 합니다.

2. 문제 및 위험.개발 중인 제품의 설계에서 인지된 주요 문제와 해결 방법을 강조 표시합니다. 이러한 문제가 제품 개발 비용과 출시 시간에 미칠 수 있는 영향을 평가합니다.

3. 제품 개선 및 신제품. 개발 및 초기 제품을 설명하는 것 외에도 경쟁력을 유지하기 위해 계획된 개선 작업을 표시하고 동일한 소비자 그룹에게 제공할 수 있는 새로운 제품 및 서비스를 만드는 작업을 수행합니다. 이러한 개발에 참여하는 소비자와 후자의 전망에 대한 의견을 표시하십시오.

4. 비용. 급여, 재료비 등을 포함한 R&D 비용 견적을 제출합니다. 이 추정치를 과소평가하면 예상 수익성에 영향을 미쳐 15-30% 감소할 수 있습니다.

5. 재산 문제.

특허 나열 상표, 귀하가 소유하거나 취득하려는 저작권. 디자인이나 발명에 대한 독점권이나 소유권을 부여하는 계약이나 계약을 설명하십시오. 소유권 분쟁과 같은 미해결 문제가 경쟁 우위에 미치는 영향을 설명하십시오.

이 활동 영역에는 상당한 자본 투자가 필요하고, 우수한 전문가 및 관리자의 존재, 높은 수준의 생산 전문화, 막 사업을 시작하는 소규모 회사는 종종 기존 개발을 사용하는 데 만족한다는 점에 주목할 가치가 있습니다. 생산 기술 및 제품. 사업 계획에는 위험 평가 및 보험도 포함됩니다. 어떤 계획도 성공을 보장하지 않습니다. 제공된 자원을 능숙하게 관리하기 위한 조건은 프로젝트의 가능한 위험을 고려하는 것입니다. 위험은 기업가 활동에서 긍정적인 결과를 얻을 확률입니다. 여기에서 위험의 크기(프로젝트 수행 시 발생할 수 있는 손실), 위험의 확률, 특정 위험의 통제 가능성 정도가 설정됩니다.

사업계획서의 재무적인 부분에서도 투자위험도 계산되는데 손실을 최소화하고 계획된 이익을 얻는 측면에서 투자자의 이익을 반영한다면 사업계획서는 당연히 훨씬 더 매력적으로 보일 것이므로 계획할 때 프로젝트에 대한 투자 유입과 관련된 위험의 정도를 예측하기 위해 상업적 위험에 대한 전반적인 평가를 제공하는 데 필요합니다. 계획의 측면에서 위험을 예측할 필요성과 함께 기업의 책임자는 위험 감소의 기본 패턴에 대한 지식을 가지고 있어야 합니다.

* 회사 활동에 대한 효과적인 예측 및 체계적인 계획,

* 보험 및 자기 보험,

* 선물 거래 헤징,

* 옵션 문제, 다양화.

프로젝트의 재정적 정당성은 투자 결정의 기준이 되므로 재정 계획의 개발은 매우 신중하게 이루어져야 합니다. 투자 대상의 재정 및 경제 활동을 예측하는 목표와 목적은 무엇보다도 재정 범주로 표현된 비용과 결과를 평가하는 것입니다.

투자 프로젝트의 재무 섹션은 다음 항목으로 구성됩니다.

1. 이전 3년(가능하면 5년) 운영 기간 동안 기업의 재무 상태 분석.

2. 투자 프로젝트 준비 중 기업의 재정 상태 분석.

3. 이익 및 현금 흐름 예측.

4. 투자 프로젝트의 재정 효율성 평가.

투자 프로젝트의 재무 섹션의 각 항목에 대해 간략하게 설명하겠습니다.

기업의 이전 작업 및 현재 위치에 대한 재무 분석은 일반적으로 기업의 유동성, 지급 능력, 회전율 및 수익성을 반영하는 주요 재무 비율의 계산 및 해석으로 귀결됩니다. 각 계획 기간을 특징짓는 재무 비율을 계산한 다음 시간 경과에 따른 비율을 분석하고 변경 추세를 식별합니다. 투자자는 특정 프로젝트에 투자하기 전에 미래 상태 및 개발 전망, 투자 효과를 평가하기 위해 해당 프로젝트의 기능(활동)을 분석합니다. 투자 프로젝트를 분석하고 평가하는 데 사용되는 지표(계수)는 아래에 논의된 지표에 국한되지 않습니다. 그 이유는 분석의 목표를 완전히 충족하고 분석의 모든 목표를 충족하는 그러한 세트가 없기 때문입니다.

계산의 결과로 얻은 예측 재무 지표 및 프로젝트 효율성은 테이블 형식으로 사업 계획에 제시될 수 있습니다.

프로젝트 성과 지표

지급 여력 비율은 기업이 장기 의무를 이행할 수 있는 능력을 평가하는 데 사용됩니다. 회전율을 통해 가격, 판매 및 구매 분야에서 운영 활동 및 정책의 효율성을 평가할 수 있습니다. 수익성 지표는 투자 프로젝트에 참여하는 기업의 현재 수익성을 평가하는 데 사용됩니다.

해당 지표의 값은 이전 몇 년 동안 역학적으로 분석해야 하며 주요 지표는 연도별로 비교해야 합니다. 계수 목록은 프로젝트의 세부 사항에 따라 결정됩니다.

투자 프로젝트를 구현하고 프로젝트의 재무 효율성을 평가하는 과정에서 이익 및 현금 흐름 예측에는 다음이 포함됩니다.

투자 프로젝트의 시행을 위해 유치된 자본 비용의 추정;

프로젝트의 자산과 부채의 통합 잔액 작성;

손익 및 현금 흐름 예측

프로젝트의 재무 성과 지표 평가.

프로젝트의 재정적 효율성 평가는 "시간 경과에 따른 비용" 원칙을 고려하여 수행됩니다. 이 원칙은 다음과 같습니다. "루블은 이제 1년에 받은 루블보다 더 가치가 있습니다." 즉, 1년에 받은 각각의 새로운 현금 흐름은 1년 전에 받은 동일한 현금 흐름보다 가치가 더 낮습니다. 따라서 프로젝트 구현의 다른 단계에서 받은 모든 유입 및 유출은 할인을 통해 현재(현재) 가치로 감소됩니다. 이를 통해 비교하고 프로젝트의 재무 효율성의 주요 지표인 NPV(순 현재 가치) 순 현재(또는 현재) 가치를 계산할 수 있습니다.

프로젝트 수행의 타당성을 분석하기 위해서는 투자 대상의 전체 유효 기간(기간별)에 대한 인플레이션율을 예측하는 것이 필요합니다. 이 경우 비관적 및 낙관적 인 여러 대안 예측을 수락하는 것이 바람직합니다.

사업 계획에서 프로젝트의 재무 및 경제 활동을 예측할 때 프로젝트의 순이익과 현금 흐름이 계산되고 프로젝트 대차 대조표가 작성됩니다 (대차 대조표의 자산과 부채 고려). 다음은 재무 보고의 세 가지 기본 형식입니다. 모든 계산을 기반으로 세 가지 문서가 개발됩니다.

1. 수입 및 지출 계획

2. 현금수령 및 지급계획(현금흐름)

3. 자산과 부채의 계획 균형.

투자 프로젝트의 효율성 평가를 기반으로 투자자 및 기타 참가자는 투자, 프로젝트 철회, 매개 변수 조정, 구현 조건, 효율성 향상 방법 등에 대한 결정을 내립니다.

연방 기관교육의

주립 교육 기관
더 높은 직업 교육
"상트페테르부르크 주
공과대학"

기업가 정신 및 금융 학부

금융 및 은행학과

분야별 교과과정

재무 관리

완성자: Alekseeva Anastasia Bakhtierovna

3학년 학생 3.10 재학기간

전문 080105 "금융 및 신용"

그룹 8/3371

레코드 북 번호 33980/07

서명___________

확인됨: __________________________

학년:______ 날짜_________________

서명____________

세인트 피터스 버그

급변하는 경제 상황에서 관리자는 적시에 적절한 대응을 하는 것이 중요합니다. 여기서 귀중한 지원은 계획을 통해 제공되므로 향후 비즈니스 운영의 전체 범위를 분석할 수 있습니다. 생산 관리의 유연성을 유지하기 위해 회사의 내부 및 외부 위험의 일부를 최소화할 수 있는 실질적인 기회가 있는 것은 기업의 추가 개발 계획을 기반으로 합니다. 계획 없는 작업이 이미 발생한 사건에 대한 강제적인 반응이라면 계획에 기반한 활동은 예상되고 계획된 현상에 대한 관리적 반응입니다.

사업 계획의 관련성은 어떤 형태로든 제시된 사업 계획 없이는 단 하나의 심각한 경영 결정도 내릴 수 없다는 사실에 의해 미리 결정됩니다.

시장 전환 기간의 어려운 경제 상황에서 기업의 사업 계획은 우선 재무 상태 개선 문제를 해결해야합니다. 이와 관련하여 사업 계획의 재정적 측면을 고려하는 것이 가장 적절합니다.

첫 번째 장에서 학기말고려될 것입니다: 기업의 시장 환경의 특성; 기업의 재정 활동에 대한 국가 규정; 재무 관리의 기능, 목표 및 목적; 금융 메커니즘 및 금융 상품.

두 번째 장에서는 기업의 사업 계획을 간략하게 살펴보고 사업 계획의 재무 부분에 대해 더 자세히 공개합니다.

세 번째 장에서는 과자 생산을 위한 재정 계획을 개발할 것입니다.

넓은 의미에서 시장은 생산, 유통, 교환 및 소비의 과정에서 사람들 사이에서 발생하는 경제 관계의 표현 영역입니다. 좁은 의미에서 시장은 상품 유통의 영역이며 상품을 사고 파는 과정에서 생산자(판매자)와 소비자(구매자) 사이에 발생하는 관련 상품-화폐 관계의 집합입니다.

확장된 해석은 재생산 과정에서 시장의 위치와 역할을 결정할 수 있게 하는 시장의 매우 중요한 본질적인 측면을 드러냅니다. 시장은 다양한 요구의 실제 수량과 구조, 생산 제품의 사회적 중요성 및 제조에 소요되는 노동을 결정하고, 재화와 서비스에 대한 일정 수준의 가격을 형성하는 수요와 공급 사이의 관계를 설정합니다.

시장에서 우위를 점하려는 열망은 기업의 기술 및 기술 기반을 적시에 업데이트하고 새로운 유형의 제품 및 서비스 개발을 목표로 하는 제조업체의 집중적인 혁신 활동을 자극하며 직원의 동기 부여 동기를 강화하여 개선합니다. 기술, 창의적 및 고성능 작업.

시장 관계는 일반적인 성격을 띠며 국가의 모든 경제 영역과 지역으로 확장되며 국가 경제 시스템의 모든 부분에 침투합니다. 많은 주체가 이러한 관계에 들어가고 다양한 상품과 서비스가 유통 영역에 들어가 복잡하고 다차원적인 시장 구조를 형성합니다.

시장 활동의 특정 기능을 고려한 그룹화는 5가지 주요 유형의 시장을 식별하여 가장 큰 시장 엔터티의 적용 범위를 달성합니다.

소비자 시장 - 개인 소비를 위해 상품을 구매하거나 서비스를 받는 개인 및 가구;

생산자 시장 - 다른 상품 및 서비스 생산에 사용하기 위해 상품을 구매하는 개인 및 기업의 집합입니다.

· 중간 판매자(중개자) 시장 - 재판매 또는 자신의 이익을 위해 다른 소비자에게 임대하기 위해 상품의 소유자가 되는 개인 및 조직의 집합입니다.

· 공공 시설을 위해 또는 다양한 비영리 조직의 활동을 지원하기 위해 상품과 서비스를 구매하는 공공 기관 시장;

국제 시장 - 외국 구매자, 소비자, 제조업체, 리셀러.

시장과 같은 복잡하고 다단계 시스템이 중단 없이 작동하려면 시장 특성을 고려한 고도로 발달되고 광범위하게 분기된 일반 및 특수 기반 시설이 필요합니다. 시장 기반 시설은 다양한 활동을 제공하는 조직(기관)의 집합입니다. 효과적인 상호 작용상품의 유통을 수행하는 상품 생산자 및 기타 시장 대리인, 생산 영역에서 소비 영역으로 후자를 촉진.

시장 기반 시설의 가장 중요한 요소는 상업 정보 센터, 상품, 주식, 환전소입니다. 상업, 투자, 배출, 신용 및 기타 은행; 운송 및 저장 네트워크; 통신 시스템 등

시장에서 사업체의 행동 원칙:

1. 사회적 파트너십의 원칙이 특별한 위치를 차지하고 있으며, 행동 ​​측면의 적용 범위와 구현 방향을 기반으로 기본 사항에 속하므로 모든 선진 시장 경제를 사회적 지향적으로 정의합니다.

2. 기타 중요한 원칙시장 행동은 자유 기업의 원칙입니다.

유리한 경제 환경을 조성하기 위해서는 모든 시장에서 사업체의 행동에 대한 특정 윤리적 규범을 개발하고 준수해야 합니다. 일반적인 윤리적 가치(상호 신뢰, 품위, 성실, 정직, 사람에 대한 존중, 그의 힘에 대한 믿음, 창조적 작업에 대한 높은 동기 부여)와 함께 비즈니스의 윤리적 행동 규칙: 단어에 대한 충성도와 관계의 유용성, 비즈니스 정직성 및 파트너의 신뢰성 , 비즈니스 명예의 최고 기준을 충족하는 영업 비밀 및 기타 규칙. 이 모든 것이 결합되어 빠르게 변화하는 시장 환경에서 필수적인 장기적이고 신뢰할 수 있으며 상호 유익한 협력이 가능한 파트너로서의 회사 이미지 형성에 기여합니다.

현대 상황에서 기업 활동의 효율성은 주로 국가에 달려 있습니다. 국가는 법률, 경제, 사회, 국방, 관리 및 기타 기능을 수행함으로써 사회 경제 활동의 모든 영역에 영향을 미칩니다. tk. 시장은 전체 사회의 이익을 위해 경제적, 사회적 과정을 규제할 수 없습니다. 국가의 권한은 국가의 올바른 법과 질서와 국가 안보를 보장하는 것이며 이는 기업가 정신과 경제 발전의 기초입니다.

시장 조건의 국가 규제는 기업 재정에 대한 외부 영향의 법적으로 공식화된 시스템입니다.

국가는 거시적 차원에서 재정정책을 수립하고 미시적 차원에서 재정에 대한 입법적 규제를 수행한다. 기업의 자금 조달 출처 중 하나인 중앙 집중식 금융 자원의 형성, 분배 및 사용 절차를 결정합니다.

기업의 금융 활동에 대한 국가 규제의 주요 방향은 세금 시스템, 가격 책정, 대외 경제 활동, 자금 순환, 대출, 지불 및 결제 형태, 유가 증권 유통 조직, 예산 자금 조달, 정부 기관의 구성 및 능력입니다. 재정 문제 해결, 국가 보증, 특정 유형의 활동 라이센스.

기업 활동에 대한 국가 영향의 메커니즘은 경제적 (간접적) 및 행정적 (직접적) 방법입니다. 재정, 투자, 가격, 감가상각, 통화 및 기타 정책을 수행할 때 시장 펀더멘털을 파괴하고 위기 현상을 방지하지 않는 방식으로 조합하여 사용해야 합니다.

기업가 활동에 대한 국가의 영향력에 대한 경제적 방법(간접적)은 매우 다양합니다. 주요 항목은 다음과 같습니다. 세금; 소득과 자원을 재분배하는 방법; 가격; 국가 기업 활동; 신용 및 금융 메커니즘 등

경제적 방법이 수용할 수 없거나 충분히 효과적이지 않은 경우 행정적 방법(직접)을 사용해야 합니다. 여기에는 다음이 포함됩니다. 금지; 제한; 인용; 등

경제적 및 행정적 방법은 기업의 재무 활동에 영향을 미칩니다.

기업 재정은 경제에 대한 국가 규제의 주요 도구 역할을 합니다. 그들의 도움으로 생산 된 제품의 재생산에 대한 규제가 수행되고 소비와 축적을 위해 할당 된 자금 간의 최적 비율을 기반으로 확장 된 재생산 요구에 대한 자금 조달이 보장됩니다. 기업 금융은 시장 경제에서 부문별 비율을 규제하고 경제의 개별 부문 발전을 가속화하며 새로운 산업과 현대 기술을 창출하고 과학 기술 발전을 가속화하는 데 사용할 수 있습니다.

세계 경험에 따르면 경제 개혁 조건, 위기 상황에서는 국가의 역할이 증가하고 안정 및 회복 조건에서는 국가의 역할이 감소합니다.

과학으로서의 재무 관리는 기업의 재무 자원 및 현금 흐름 조직의 형성, 분배 및 사용과 관련된 관리 결정을 개발 및 구현하기 위한 원칙, 방법 시스템입니다.

재무 관리는 관리 대상(기업)의 원하는 재무 상태를 달성하는 것을 목표로 하는 관리 주체(기업 및 재무 서비스의 최고 경영진)의 목적 있는 활동으로 정의할 수 있습니다. 의도한 재무 결과 및 효과.

재무 관리의 목적은 다음을 기반으로 하는 합리적인 재무 정책을 통해 소유자의 부를 극대화하는 것입니다. 기업의 시장가치를 극대화하는 것.

재무 관리 작업:

의도 된 활동을 보장하는 데 필요한 재정 자원의 양을 형성하도록 보장합니다.

재정 자원의 가장 효율적인 사용을 보장합니다.

현금 흐름의 최적화;

비용 최적화;

기업의 이윤 극대화 보장

재무 위험 수준의 최소화 보장

기업의 일정한 재정적 균형을 보장합니다.

경제적 잠재력의 지속 가능한 성장 보장

향후 기업의 잠재적 재무 능력 평가

목표 수익성 보장;

파산회피(위기관리);

조직의 현재 재정적 안정성을 보장합니다.

주요 목표를 수행하기 위해 재무 관리는 특정 기능을 수행합니다. 재무 관리 기능은 두 그룹으로 나뉩니다. 제어 시스템으로서의 재무 관리 기능; 기업 경영의 특별한 영역으로서 재무 관리의 기능.

통제 시스템으로서의 재무 관리의 주요 기능: 기업의 재무 전략 개발 기능; 조직 기능; 정보 기능; 기업의 재무 활동의 다양한 측면을 분석하는 기능; 기획 기능; 자극 기능; 제어 기능.

기업 관리의 특수 영역으로서의 재무 관리 기능: 자산 관리; 자본 관리; 투자 관리; 현금 흐름; 재정적 위험.

관리 프로세스로서 재무 관리는 조직 시스템, 재무 자원 계획 및 사용과 같은 재무 메커니즘의 사용을 기반으로 합니다. 재무 메커니즘은 재무 분야, 즉 기업의 재무 관리 시스템에서 관리 결정의 개발 및 구현 프로세스를 규제하는 기본 요소 시스템입니다.

재정 메커니즘은 재정, 상호 작용을 통해 기능을 가장 완벽하게 효과적으로 구현하는 데 기여해야 합니다.

기업의 재무 활동 분야에서 관리 결정의 개발 및 구현 프로세스를 규제하는 기본 요소 시스템으로서 재무 메커니즘에는 다음이 포함됩니다. 국가 법적 규제; 시장 규제(수급); 내부 규제 메커니즘(계획, 규정, 절차, 조직 구조); 기업의 재무 활동을 관리하기 위한 방법 및 기법 시스템(기술 및 경제 계산, 대차 대조표, 경제 및 통계, 경제 및 수학, 비교 등).

금융 메커니즘의 구조에는 다음이 포함됩니다. 금융 상품(금융 시장에서 거래되는 다양한 형태의 장단기 투자); 기술 및 방법; 지원 하위 시스템(인사, 법률, 규제, 정보, 기술 및 소프트웨어).

금융 자산에는 다음이 포함됩니다. 다른 기업으로부터 금전 또는 기타 유형의 금융 자산을 수령할 수 있는 계약상 권리; 잠재적으로 유리한 조건으로 금융 상품을 다른 기업과 교환할 수 있는 계약상 권리 다른 회사의 주식.

금융 부채에는 계약상 의무가 포함됩니다. 현금을 지급하거나 다른 유형의 금융 자산을 다른 기업에 제공합니다. 잠재적으로 불리한 조건으로 다른 회사와 금융 상품을 교환합니다(특히 이러한 상황은 채권을 강제로 매각하는 경우 발생할 수 있음).

금융 상품은 다음과 같이 나뉩니다. 2차 또는 파생상품 - 1차 계약 및 증권(금융 옵션, 선물, 선도 계약, 금리 스왑, 통화 스왑)을 기반으로 발행된 계약 및 증권.

재무 관리의 방법(기술)(기업의 재무를 평가하기 위한 방법론적 도구)은 다양합니다. 주요 내용은 다음과 같습니다. 재무 분석; 차입금 유치 관리; 무료 자금 배치 관리; 투자 관리; 발행, 자본 관리; 파산 및 위기 방지 관리; 인수분해; 임대; 보험; 모기지 거래; 자극 등

재무 관리의 주요 예측 분석 방법 및 기술은 공식화와 비공식화로 나뉩니다.

형식화되지 않은 것은 논리적 수준에서 분석 절차에 대한 설명을 기반으로 하며 엄격한 분석 종속성을 사용하지 않습니다. 여기에는 전문가 평가, 시나리오, 심리학, 형태학, 비교, 지표 시스템 구축, 분석 테이블과 같은 방법이 포함됩니다.

재정 관리의 공식화된 예측 분석 방법은 공식화된 분석 종속성입니다. 이러한 방법은 모델과 함께 기업의 재무 상태를 평가하고 예측하는 데 사용됩니다.

1. 기술 모델은 기술 성격의 모델입니다. 그들의 도움으로 주로 기업의 재무 상태를 평가하고 재무 제표의 정보를 사용합니다.

2. 예측 모델은 기업의 소득과 미래 재무 상태를 예측하는 데 사용되는 예측 모델입니다.

3. 규범적 모델을 통해 기업의 실제 성과를 예산에 따라 계산된 예상 성과와 비교할 수 있습니다. 이러한 모델은 주로 내부 재무 분석과 관리 회계, 특히 비용 관리에 사용됩니다.

재무 관리 메커니즘의 일부로 내부 재무 통제 시스템 및 방법에 중요한 역할이 부여됩니다.

내부 재무 통제는 재무 전략 및 파산으로 이어지는 위기 상황의 예방 분야에서 실행을 확인하고 모든 경영 결정의 이행을 보장하기 위해 기업이 조직하는 프로세스입니다.

재무 관리 시스템에는 정보 지원과 수신된 정보를 기반으로 하는 재무 관리가 모두 포함됩니다.

현재의 경제 상황으로 인해 기업은 특히 사내 계획에 주의를 기울여야 합니다. 그러한 계획의 가장 진보적인 형태는 사업 계획입니다. 비즈니스 세계에서의 성공은 현재 상황을 이해하고, 비즈니스가 달성하고자 하는 것이 무엇인지에 대한 명확한 아이디어를 갖고, 한 상태에서 다른 상태로의 전환을 계획하는 데 매우 중요합니다.

사업 계획은 기업가가 직면할 수 있는 주요 문제를 분석하고 이를 해결하는 주요 방법을 결정하는 문서입니다. 관리자는 비즈니스가 견딜 수 있는 시장 충격을 평가하고 예상치 못한 많은 문제의 출현에 적절하게 대처할 수 있는 것은 비즈니스 계획의 도움을 받습니다. 물론 모든 오류를 제거하는 것은 비현실적이지만 비즈니스 계획을 통해 가능한 추가 조치를 평가하고 비즈니스의 상태 및 개발을 모니터링하며 이벤트에 구체적으로 대응하는 것이 아닙니다. 그렇기 때문에 현대 시장 경제에서 가장 많이 사용되는 용어 중 하나가 "사업 계획"입니다.

“사업계획은 기업의 기존을 개선하고 기업의 새로운 영역을 발전시키고 새로운 유형과 형태의 사업을 창출하는 데 필요한 기업의 발전을 위한 계획이다.

사업 계획은 사업의 현재 및 미래 상태에 대한 객관적이고 전체적인 관점을 제공하는 가장 중요한 측면과 데이터를 반영하는 포괄적인 문서입니다. 즉, 사업 계획은 계획된 사업 최적화 프로그램입니다. 이러한 계획은 막 생성되는 기업과 개발의 다음 단계에서 이미 존재하는 경제 조직 모두에 대해 수명주기 단계를 고려하여 개발할 수 있습니다.

사업 계획을 통해 다음 문제를 해결할 수 있습니다.

기업의 생존 가능성과 미래 지속 가능성의 정도를 결정하고 비즈니스 활동의 위험을 줄입니다.

개발의 양적 및 질적 지표의 계획된 시스템 형태로 비즈니스 전망을 지정합니다.

회사의 능력에 대한 잠재적 투자자의 관심을 끌 수 있습니다.

긍정적인 계획 경험을 얻는 데 도움이 됩니다.

전통적인 조직 계획과 달리 사업 계획은 모든 이해 관계자의 이익을 고려합니다. 투자자 외에도 그러한 사람들은 회사의 잠재적인 소비자이자 공급자입니다.

초보 기업가와 관련하여 사업 계획은 투자자의 관심을 끌기 위한 도구입니다. 제출된 사업 계획의 품질은 기업가와 그의 사업의 생존 가능성을 나타내는 지표입니다.

사업 계획에는 기업의 생산 및 시장, 재무 및 기술, 내부 및 외부 측면의 유연한 조합의 장점이 포함됩니다.

사업 계획은 다음 섹션으로 구성됩니다.

1. 사업이념(요약)

2. 현황 및 짧은 정보기업에 대해;

3. 사업대상의 특성

4. 시장조사 및 분석

5. 조직계획

6. 인사 및 관리

7. 생산계획

8. 마케팅 활동 계획

9. 잠재적 위험

10. 재무 계획 및 재무 전략.

사업 계획의 구조와 내용 모두 매우 중요합니다. 제목 페이지와 목차에 특히 주의하십시오. 제목 페이지에는 다음이 포함됩니다. 준비 날짜; 계획의 작성자, 계획이 개발된 회사의 전체 이름 및 주소.

반영하는 것이 유용하다. 제목 페이지문서에 포함된 정보가 공개 대상이 아님을 나타냅니다.

요약은 전체 사업 계획이 작성된 후 마지막으로 작성됩니다. 여기에는 사업 계획의 모든 주요 조항과 아이디어, 결론이 포함되어야 합니다. 이력서의 구성은 다음과 같습니다. 우선, 계획의 목표를 포함하는 도입부는 프로젝트의 본질을 특징짓는다.

그런 다음 주요 내용이 강조 표시됩니다. 모든 내용에 대한 간략한 프레젠테이션 중요 요소들사업 계획, 주요 부분(활동의 성격, 수요 분석, 프로젝트 비용, 자금 출처 등).

결론적으로 예상되는 비즈니스 성공의 주요 요소가 요약되고 경영진의 조치에 대한 데이터가 제시됩니다.

사업 계획의 주요 부분은 재무 섹션입니다. 대차 대조표, 손익 계산서 및 대차 대조표의 세 가지 문서를 기반으로합니다. 여기에는 자금 이동 및 기타 문서에 대한 보고서도 포함됩니다. 사업 계획의 텍스트는 모든 재무 예측의 기초를 형성하는 매개변수의 정당성을 포함하기 위한 것입니다. 초기 계산 데이터는 가격, 판매 예측, 비용 구조, 고정 자산 비용 및 감가상각비, 직원 수, 임금, 운전자본 금액, 이동 속도입니다.

재무 계획에서 모든 지표는 사업 계획의 주요 부분에 포함된 추정치를 기반으로 합니다. 이 데이터를 기반으로 자본 투자 일정, 현금 흐름표 예측, 재무 제표 및 대차 대조표 예측이 개발됩니다. 재무 계획은 정보를 제공하는 문서입니다. 그 주요 장소는 자금 이동의 균형으로 채워져 있으며, 이는 현금 자원과 필요할 때, 사용 목적 및 예상 수입을 보여줍니다. 재무 계획에는 비즈니스 개발을 위한 가장 가능성 있는 옵션이 명시되어 있습니다. 재무 계획의 목적은 투자자가 프로젝트의 재무 메커니즘에 대한 포괄적인 이해를 얻을 수 있도록 과도한 세부 사항 없이 비즈니스 재무의 특징을 보여 주는 것입니다.

사업 계획의 재정 삭감은 "재무 계획" 및 "자금 조달 전략" 섹션으로 표시됩니다. 재무 계획은 최종 계획이며 이전 섹션의 자료를 비용 형태로 요약하기 위한 것입니다. 상업 조직은 예산, 은행, 보험 회사 및 기타 기관에 대한 의무를 적시에 이행하기 위해 비즈니스 활동에서 성공하기 위해 재무 계획에 관심이 있습니다. 이를 위해서는 소득, 비용, 이익을 미리 계산하고 인플레이션의 결과, 상황의 변화, 금융 시장 및 기타 요인을 고려하는 것이 중요합니다.

"재정 계획"섹션에서는 회사의 재정 지원 문제와 사용 가능한 자금의 가장 효율적인 사용이 고려됩니다. 재무 계획의 목적은 재무 지표의 가치를 예측하여 재무 자원, 자본 및 준비금의 가능한 양을 결정하는 것입니다. 이 지표에는 우선 자체 운전 자본, 감가 상각 공제, 기업 처분에 따라 영구적으로 지불해야 할 계정, 이익, 이익에서 지불하는 세금 등이 포함됩니다. 비즈니스에 대한 재정 지원은 재정 계획을 기반으로 수행되며, 수입과 지출 또는 예산의 균형입니다.

“재정 계획은 조직의 재정적 안정성을 보장하기 위해 필요한 재정 자원, 소득, 최적의 분배 및 사용을 식별하는 것을 목표로 하는 일종의 관리 활동입니다.

재무 계획의 주요 임무에는 비즈니스 프로세스에 필요한 재정 자원을 제공하고, 필요한 자금의 계획된 양과 지출 방향을 결정하는 것이 포함됩니다. 예산, 은행, 보험 기관 및 기타 사업체와의 재정 관계 수립 및 발전, 주주 및 투자자의 이익 준수 자본과 준비금의 효과적인 사용을 위한 가장 합리적인 투자 방법 확인 자금의 합리적인 사용을 통해 이익을 늘리고 교육과 지출 및 자본 투자에 대한 통제를 행사합니다.

재무 계획은 자본 예산 책정 및 투자 프로젝트 평가, 장기 프로젝트 및 장기 자금 조달 전략에 사용됩니다.

재무 계획 프로세스에는 이전 기간 동안의 기업 재무 성과 분석이 포함됩니다. 지표 계산은 대차 대조표, 손익 계산서, 현금 흐름표, 장기 재무 계획 및 운영 재무 계획과 같은 회사의 주요 재무 문서를 기반으로합니다. 재무 계획은 계획의 실질적인 구현과 구현에 대한 통제로 끝납니다.

재무 지표를 계획할 때 규범, 분석, 균형, 경제 및 수학적 모델링과 같은 다양한 방법이 사용됩니다.

재무 지표를 계획하는 규범적인 방법의 본질과 내용은 미리 설정된 규범과 기술 및 경제 표준을 기반으로 기업의 재정 자원 및 해당 출처의 필요성이 결정된다는 것입니다. 이러한 표준은 세금, 관세 기여금 및 수수료, 감가 상각 기준, 운전 자본 필요 기준 등입니다.

재무 지표 계획의 계산 및 분석 방법은 기본으로 취한 지표의 분석과 계획 기간의 변경 지표를 기반으로이 지표의 계획 가치가 계산된다는 사실로 구성됩니다. 이 방법계획은 기술 및 경제 표준이 없을 때 사용되며 지표 간의 관계는 역학 및 관계 분석을 기반으로 직접 설정되지 않고 간접적으로 설정될 수 있습니다. 이 방법은 전문가 판단을 기반으로 합니다. 계산 및 분석 방법은 일반적으로 이익 및 소득을 계획 할 때 이익에서 적립, 소비, 준비금 등의 공제 금액을 결정할 때 사용됩니다.

재무 지표를 계획하는 균형 방법의 사용은 균형을 구축함으로써 사용 가능한 재정 자원과 이에 대한 실제 필요 간의 연결이 달성된다는 사실로 구성됩니다. 이 방법은 이익 및 기타 재원의 분배를 계획할 때, 각종 금융자금으로 자금을 수령할 계획을 세울 때 사용합니다.

재무 지표 계획의 경제 및 수학적 모델링을 통해 재무 지표와 이를 결정하는 요인 간의 관계에 대한 정량적 표현을 식별할 수 있습니다. 이 연결은 경제 과정의 수학적 설명을 나타내는 경제-수학 모델로 표현됩니다. 수학적 기호와 기술의 도움으로 주어진 경제 현상의 구조와 변화 패턴을 특징짓는 요인의 표현.

시장 관계의 조건에서 기업은 독립적으로 계획을 개발하고 개발 전망을 결정하며 높은 경제적 결과를 달성합니다. 따라서 내부 준비금의 가장 완전한 식별, 모든 유형의 자원의 효율적인 사용, 생산 및 노동 조직의 최적화에 최대한주의를 기울입니다.

일반적인 접근 방식: 기업의 운영은 수익성이 있어야 하며 이해 관계자(소유자, 관리자, 국가 등)를 만족시키는 금액으로 현금 영수증과 이익을 제공해야 합니다.

"기업의 재무 계획은 재무 계획의 준비를 통해 기업의 성공적인 발전을 보장하기 위해 자금의 모든 수입과 지출을 체계적으로 결정하며, 그 내용과 목적은 계획의 임무와 목적에 의해 결정됩니다. .” 재무 계획은 전략적(관점), 현재 및 운영적입니다.

전략적 재정 계획은 미래를 위해 상업 조직의 재정을 개발할 수 있는 방법에 대한 연구입니다. 그것은 높은 관리 효율성, 재정 자원 및 소득의 성장, 합리적 사용, 기업의 재정 상태 강화를 보장하도록 설계되었습니다.

전략적 기획의 임무는 불확실하고 경쟁적인 시장 환경에서 기업이 목표를 실현하는 데 직면하게 될 문제를 식별하고 그러한 문제를 해결하기 위한 구체적인 방법을 결정하는 것입니다. 그것은 전략적 재무 계획에 관한 것뿐만 아니라 재무 예측, 미래에 기업의 제한적이고 바람직한 상태에 대한 확률론적 관점의 개발에 관한 것입니다.

현대적인 상황에서 최고의 재무 계획은 현재의 것입니다. 1년, 반년, 4분기, 월 단위로 개발되며 상업 조직(또는 해당 예산)의 수입과 지출의 균형을 나타냅니다. 이는 기업의 재정 및 경제 활동의 모든 측면, 기업이 받는 수입 및 저축, 자금 지출을 화폐적 측면에서 반영합니다. 이러한 재정 계획(예산)은 모든 상업 조직에 필요합니다.

운영 재무 계획은 시장 상황과 특히 관련이 있습니다. 그러한 계획을 개발할 필요성은 기업의 결제 및 신용 조건의 변경, 지연 지불에 대한 큰 벌금, 많은 양의 미수금 및 미지급금과 관련이 있습니다. 여기에서 - 관심 증가영수증과 지불의 일일 잔액, 그리고 필요한 경우 추가 자금을 유치하기 위한 조치의 시기 적절한 채택.

운영 재정 계획의 역할은 우선 특정 재정 및 경제 상황, 보다 정확하게는 자신의, 유치 및 차입한 재정 자원을 최적으로 운용하여 재정 거래의 순서와 타이밍을 결정하여 가장 큰 재정 결과를 얻는 것입니다.

운영 재무 계획에는 신용 계획, 현금 계획, 지불 일정의 준비 및 실행이 포함됩니다.

신용 계획 - 계약에 명시된 조건 내에서 빌린 자금 수령 및 반환 계획. 사업체에서 단기 대출이 필요한 경우, 필요 서류은행에 제출하고 대출 서비스 계약을 체결합니다.

현금 계획 - 기업의 현금 데스크를 통한 현금 영수증 및 지불을 반영하는 현금 회전율 계획. 가장 중요한 것은 적시에 현금으로 기업의 필요한 필요를 제공하는 것입니다. 현금 계획, 구현에 대한 통제는 기업의 지급 능력을 보장하는 데 도움이 됩니다. 현금 계획 - 분기별.

현금 영수증 (판매 수익, 대출 및 차입금, 기타 영수증)의 출처가 비용과 관련된 달력 인 지불 달력이 매우 중요한 역할을합니다. 지불 달력은 수입, 자금 영수증, 세금 예산과의 관계, 신용 관계를 기록합니다. 따라서 조직의 모든 자금 이동을 다룹니다. 주요 목표는 지급 능력과 신용도를 제어하는 ​​것입니다.

지불 일정은 계획된 지표의 세부 사항과 이러한 지표를 월, 5일, 주, 10년 단위로 분류한 내용을 기반으로 합니다. 지불 달력에서 돈의 수령과 비용이 균형을 이룹니다.

기업의 재무 활동 결과는 특정 계획 및 보고 문서 시스템을 나타내야 합니다. 이러한 문서는 회사의 재무 성과 계산 및 분석을 위한 데이터를 제공하고 재무 예측 준비의 기초 역할을 합니다. 주요 재무 문서에는 재무 결과 예측, 현금 흐름 계획 및 프로젝트 잔액이 포함됩니다.

예측 재무 문서 작성을 위해 판매 예측 방법이 사용됩니다. 금전적 수익 예측은 다른 비용의 기반이 됩니다. 판매량은 현재 이익의 형성에 적극적으로 영향을 미칩니다. 회사 재무의 정적인 상황을 나타내는 대차 대조표와 달리 재무 결과 예측은 재무 운영의 역학을 제공합니다. 이 예측은 기업의 비용과 결과를 비교하고 순이익을 나타냅니다.

현금 흐름 계획은 비즈니스 내에서 자금의 수령 및 지출 프로세스를 보여줍니다. 자본의 필요성을 결정하고 자본 사용의 효율성을 평가하는 데 도움이 됩니다. 이 계획은 연도별 또는 분기별과 같이 역학적으로 컴파일됩니다. 현금 영수증 타이밍을 제어하고 기업의 미래 유동성을 확인할 수 있습니다.

프로젝트 잔액은 보고 기간 동안 회사의 경제 및 재무 성과의 결과를 기록합니다. 재무 계획 문서의 마지막 부분으로 사용됩니다.

재무 지표를 계획하는 대차 대조표 방법에서 가장 중요한 것은 주요 대차 대조표 항목(현금, 기타 유동 자산 - 원자재, 받을 금액, 진행 중인 작업 및 완성 된 제품, 고정, 자본 및 차입 자본 및 기업의 정상적인 기능에 필요한 유동 부채). 보고 문서로서의 회사의 대차 대조표는 재무 성과를 분석하는 기초입니다.

재무 계획을 수립할 때 기업은 핵심 작업을 보다 성공적으로 해결할 수 있습니다. 기업의 소득 증대를 위한 준비금 식별 및 최적의 동원 방법 확인 재정 자원의보다 합리적인 사용, 가장 합리적인 투자 방향 결정, 계획의 틀 내에서 가장 큰 이익 제공; 재정 자원과 기업의 생산 계획 지표의 조정 보장, 마지막으로 예산, 은행 및 기타 채권자와의 최적의 재정 관계 검색 및 구현.

많은 기업(특히 소규모 기업)의 리더는 경제 상황이 너무 빠르게 변화하여 원래 계획을 지속적으로 변경하고 추가해야 하기 때문에 사업 계획에 시간을 낭비해서는 안 된다고 생각합니다. 즉, 급변하는 경제 환경에서 모든 것을 염두에 두는 것으로 충분하며 행동을 계획하는 데 시간을 할애할 필요가 없다고 믿습니다.

그러나 대기업의 전문가와 관리자는 사업 계획을 고차원적 활동으로 간주하고 많은 이점을 제공한다고 믿습니다.

회사의 경영진이 미리 생각하도록 돕습니다.

지속적인 노력의 명확한 조정을 촉진합니다.

후속 통제를 위한 목표 성과 지표 시스템을 형성합니다.

갑작스러운 변화에 대비하여 기업을 준비합니다.

모든 공무원의 의무가 상호 연결되어 있음을 보여줍니다.

따라서 기업의 정상적인 활동이 미래의 사건으로 인해 방해받지 않으려면 끊임없이 변화하는 조건에서도 사업 계획을 개발하는 것이 합리적입니다.

일반적으로 재무 계획 수준의 증가는 미래 비용 및 수입에 대한보다 철저한 정의, 필요한 자금의 정확한 계산 및 미래 재무 결과의 정확한 평가와 관련이 있습니다. 고품질 재무 계획은 재무 상황의 안정성, 지급 능력의 안정성, 자금의 지속적인 가용성, 운전자본의 최적 사용 및 더 나은 결제 조직에 기여합니다.

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기업가 활동의 가장 중요한 요소는 재무를 포함한 계획입니다. 회사의 효과적인 재무관리는 모든 것을 계획할 때만 가능합니다. 재정 흐름, 프로세스 및 회사의 관계.

기업에서의 계획은 또한 행정 명령 경제의 조건에서 수행되었습니다. 그 해의 기업 계획은 부문 부처의 업무에 의해 결정되었으며 실제로 적용하기가 번거롭고 어려웠습니다. 시장 경제에서 기업가적 기업에서의 계획은 회사 내부, 즉 지시적 요소를 포함하지 않습니다. 회사 내 재무 계획의 주요 목표는 성공적인 경제 활동을 위한 최적의 기회를 제공하고 이에 필요한 자금을 확보하여 궁극적으로 회사의 수익성을 달성하는 것입니다. 계획은 한편으로는 금융 분야의 잘못된 행동 예방과 연결되고 다른 한편으로는 미사용 기회의 감소와 연결됩니다. 따라서 재무 계획은 필요한 재정 자원으로 기업가의 발전을 보장하고 향후 재무 활동의 효율성을 향상시키기 위해 재무 계획 및 계획된 (규범) 지표 시스템을 개발하는 프로세스입니다.

회사 활동의 재무 계획의 주요 목표는 다음과 같습니다.

생산, 투자 및 재정 활동에 필요한 재정 자원을 제공합니다.

자본의 효과적인 투자 방법 결정, 합리적인 사용 정도 평가;

자금의 경제적 사용을 통한 이익 증대를 위한 농장 준비금 확인;

예산, 은행 및 계약자와 합리적인 재정 관계 구축;

주주 및 기타 투자자의 이익 준수

회사의 재무 상태, 지급 능력 및 신용도에 대한 통제.

시장 경제는 조직 자체가 개발 중인 계획의 모든 부정적인 결과와 오산에 책임이 있기 때문에 기업가 조직이 질적으로 다른 재무 계획을 가질 것을 요구합니다.

그러나 현재 경제 상황에서 재무 계획의 광범위한 사용을 필요로 하는 요소와 함께 다음과 같은 러시아 기업가 기업의 사용을 제한하는 요소도 있습니다. 러시아 시장진행중인 것과 관련된 글로벌 변화공공 생활의 모든 영역에서(계획을 어렵게 만드는 것은 예측 불가능성입니다); 회사 내 재무 계획 분야에서 효과적인 규제 프레임워크의 부족; 많은 기업가를 위한 계획 분야에서 심각한 재정적 발전을 구현하기 위한 제한된 재정적 기회.

대기업은 금융 분야에서 대규모 계획 작업을 보장하기 위해 우수한 자격을 갖춘 전문가를 유치하기에 충분한 재정 자원이 있기 때문에 효과적인 재무 계획을 수립할 수 있는 좋은 기회가 있습니다.

회사에 대한 재무 계획의 가치는 다음과 같습니다.

특정 재무 지표의 형태로 개발된 전략적 목표를 구현합니다.

금융 프로젝트의 실행 가능성을 결정할 기회를 제공합니다.

외부 자금 조달을 위한 도구 역할을 합니다.

기업가가 개발한 계획 문서 중 하나는 사업 계획입니다. 그 편집에는 몇 가지 목표가 있으며, 이는 가장 자주 사업 계획이 자금 수령을 정당화하기 위해 개발됨을 나타냅니다. 외부 소스. 사업 계획은 회사의 생산 및 상업 활동 계획의 주요 측면을 설정하고 직면할 수 있는 위험을 분석하며 재정 및 경제적 문제를 해결하는 방법을 결정하는 내부 계획 문서로 정의할 수 있습니다.

재무 부서 또는 부서를 포함한 기업가적 기업의 모든 주요 구조 부서는 사업 계획 개발에 참여합니다. 일반적으로 3-5 년 동안 개발되며 첫 번째 계획 연도의 지표는 월별 또는 분기별 분석으로 계산됩니다. 사업 계획은 회사의 생산, 상업 및 재무 활동의 모든 측면을 반영하며 일반적으로 다음 섹션을 포함합니다.

요약(결론);

회사 설명;

제품 설명(작품, 서비스)

시장 및 경쟁자 분석;

마케팅 계획;

생산 계획;

조직 계획;

재정 계획;

응용 프로그램.

러시아에서는 현재 법률이 기업가 조직의 사업 계획 개발 의무를 수정하지 않으므로 이에 대한 규제된 형식과 구조가 없으므로 기업은 사업 계획이 개발되는 목표에 따라 , 구조와 내용을 변경할 수 있습니다. 예외는 연방 파산 (파산) 사무소에서 승인하고 러시아의 모든 기업 및 조직에 필수인 재정 복구 사업 계획의 구조입니다. 이 경우 사업 계획에는 다음 섹션이 포함됩니다.

- 기업의 일반적인 특성;

– 재정 회복 계획에 대한 간략한 정보

– 기업의 재무 상태 분석

– 지급 능력을 회복하고 효율적인 운영을 지원하기 위한 조치

– 시장과 경쟁

- 기업 마케팅 분야에서의 활동

- 생산 계획;

- 재정 계획.

또한 기업가 회사의 개혁이 있을 경우 사업 계획을 개발할 때 산업부가 승인한 기업(조직) 개혁 지침에 명시된 사업 계획 작성에 대한 권장 사항을 고려해야 합니다. 1997년 10월 1일 러시아 연방 경제.

사업계획서는 한편으로는 진지한 분석 문서이고 다른 한편으로는 광고의 수단이기 때문에 금융가, 은행가, 비즈니스 파트너가 이해할 수 있는 비즈니스 언어로 작성되어야 합니다. 여기에 제시된 정보는 명확하고 간결해야 하지만 동시에 간결해야 합니다. 사업 계획을 세울 때 은행과 투자 회사에서 많은 제안을 고려하고 있음을 명심해야합니다. 이 군중 속에서 길을 잃지 않으려면 이 문서를 제출해야 하는 조직 및 개인의 요구 사항과 표준을 고려하여 사업 계획을 준비해야 합니다.

사업 계획의 가장 중요한 부분은 이전 섹션의 자료를 요약하고 가치 측면에서 제시하는 재무 계획입니다. 이 섹션은 기업가와 투자자 및 대출 기관 모두에게 필요하고 중요합니다.

기업은 프로젝트 실행에 필요한 재정 자원의 출처와 금액, 자금 사용 방향, 활동의 최종 재정 결과를 알아야 합니다. 투자자와 채권자는 차례로 자신의 자금이 얼마나 비용 효율적으로 사용될 것인지, 회수 기간 및 수익이 얼마인지에 대한 아이디어를 가지고 있어야 합니다.

사업 계획의 재무 계획에는 다음을 포함하여 개발 중인 여러 문서가 포함됩니다.

판매량 예측;

수입과 지출의 예측;

현금 영수증 및 지불 예측;

자산 및 부채의 연결 대차 대조표;

자금의 출처 및 사용에 대한 계획;

손익분기점 계산(자급자족).

판매량 예측은 마케팅 계획(사업 계획의 일부)의 지표를 고려하여 개발되며 각 제품의 예상 판매량과 각 제품의 예상 단가에 대한 정보를 기반으로 합니다. 이 예측은 테이블 형식으로 표시될 수 있습니다.

수입과 지출의 예측은 이익이 어떻게 형성되고 변화될 것인지를 보여주기 위해 만들어지며, 원칙적으로 처음 3년 동안은 전개되며, 첫 해의 데이터는 월별 내역으로 제시되어야 합니다.

이 문서의 개발을 통해 기업가는 산출물의 수익성, 수익성, 생산 및 비생산 비용 수준, 회사와 예산 시스템의 관계, 예상되는 금액과 같은 활동의 중요한 요점을 식별할 수 있습니다. 순이익 등

현금 영수증 및 지불 예측은 기업가의 요구를 추정합니다. 현금정상적인 기능을 위해. 또한 현금 영수증과 지불의 동기화, 회사의 유동성, 즉 재정적 의무의 상환에 필요한 자금 계정에 대한 가용성.

포함된 지표를 기반으로 수입과 지출을 예측하고 현금 수취 및 지불을 예측한 후 기업가의 자산과 부채의 통합 대차대조표를 개발할 수 있습니다. 사업 계획의 재무 섹션을 개발할 때 이 섹션은 회사 자체에 더 큰 관심이 있고 채권자 및 투자자에게는 그다지 중요하지 않기 때문에 프로젝트 첫 해의 시작과 끝에서 작성하는 것이 좋습니다.

자금의 출처 및 사용에 대한 예측은 자금의 출처와 사용뿐만 아니라 일정 기간 동안 회사 자산의 변화를 표시하도록 설계되었습니다. 가능한 자금 출처와 기업가 기업의 운전 자본 간의 관계를 결정할 수 있습니다. 이 예측을 기반으로 회사의 관리자, 주주, 투자자 및 채권자는 회사의 재무 상태를 보다 정확하게 결정하고 채택된 재무 정책의 효과와 경제 활동 결과를 평가할 수 있습니다.

기업가를 위한 사업 계획을 개발할 때 투자 수익이 언제 어떤 조건에서 시작되는지를 결정하는 것이 매우 중요하므로 손익분기점(자급자족)을 계산할 수 있습니다. 손익분기점은 제품의 생산량과 판매액이 어느 정도인지를 나타냅니다. 프로젝트가 손익분기점을 초과하는 제품의 생산 및 판매를 허용하는 경우에만 기업가 기업이 제품을 생산하는 것이 합리적입니다. 생산량이 손익분기점 미만이면 기업은 손실을 입게 됩니다.

사업 계획의 재무 섹션의 마지막 부분은 제안된 사업 계획에 대한 자금 조달 전략을 간략하게 설명합니다. 이 부분에서 계획자는 다음 질문에 답해야 합니다.

이벤트를 수행하는 데 얼마나 많은 돈이 필요한지;

이 자금의 출처는 무엇입니까? 빌린 자금의 완전한 반환과 투자자의 수입 수령을 기대할 수 있을 때; 수입은 어떻게 될까요?

사업 계획의 재무 섹션을 개발할 때 실제 경제 상황과 국가의 재무 정책을 고려해야 합니다. 그렇지 않으면 얻은 결과가 실제와 다를 수 있습니다.

2. 재무 계획 방법

회사에서 재무 계획이 직면한 목표에 따라 이는 여러 단계를 포함하는 복잡한 프로세스임을 알 수 있습니다.

첫 번째 단계에서 이전 기간의 회사 재무 성과는 가장 중요한 재무 문서를 기반으로 분석됩니다. 대차 대조표, 손익 계산서, 현금 흐름표. 판매량, 비용, 수익 금액과 같은 지표에 주된 관심을 기울입니다. 수행된 분석을 통해 회사의 재무 결과를 평가하고 직면한 문제를 식별할 수 있습니다.

두 번째 단계는 회사 재무 활동의 주요 영역에서 재무 전략 및 재무 정책의 개발입니다. 이 단계에서 장기 재무 계획과 관련된 주요 예측 문서가 작성되며 회사에서 개발하는 경우 사업 계획의 구조에 포함됩니다.

세 번째 단계를 구현하는 동안 현재 재무 계획의 준비를 통해 예측 재무 문서의 주요 지표가 지정되고 지정됩니다.

네 번째 단계에서 재무 계획 지표는 기업가가 개발한 생산, 상업, 투자, 건설 및 기타 계획 및 프로그램과 연결됩니다.

다섯 번째 단계는 운영 재정 계획의 개발을 통한 운영 재정 계획의 구현입니다.

계획은 전체 활동의 최종 재무 결과에 영향을 미치는 회사의 현재 생산, 상업 및 재무 활동의 구현을 제공합니다.

회사의 재무 계획 프로세스는 재무 계획 구현에 대한 분석 및 제어로 끝납니다. 이 단계는 비즈니스 회사의 실제 최종 재무 결과를 결정하고 계획 지표와 비교하고 계획 지표에서 벗어난 이유를 식별하는 것으로 구성됩니다. c. 부정적인 현상을 제거하기위한 조치 개발.

기업의 재무 계획을 작성하는 과정은 지표를 계산하는 것입니다. 동시에 그들은 사용 다양한 방법계산 방법: 정산 및 분석. 균형, 규범, 계획된 결정을 최적화하는 방법, 경제 및 수학적 모델링.

계산 및 분석 방법은 재무 지표를 계획하기 위해 시장 경제에서 가장 많이 사용되는 방법 중 하나입니다. 재무 지표는 지난 기간 동안 지표의 달성된 가치, 개발 지표 및 계획 기간 동안의 이 개발에 대한 전문가 평가에 대한 분석을 기반으로 계산됩니다. 재무 지표와 생산, 상업 및 기타 지표의 관계가 연구되고 있습니다. 계산 및 분석 방법은 주로 기업의 수익, 수입, 이익, 소비 및 축적 자금의 양에 대한 계획 지표 계산에 사용됩니다.

균형 방법은 수신 된 재정 자원의 분배를 계획 할 때 사용됩니다. 그 본질은 사용 가능한 자금과 사용 필요성의 균형을 구축하는 것입니다. 그러면 잔액은 다음과 같습니다.

그는 + P \u003d P + 좋아,

어디 그
- 연초 잔액;

피- 계획된 기간에 자금 수령;

R -계획된 기간의 비용;

확인
- 계획 기간 종료 시 잔액.

규범 적 방법은 예를 들어 국가 비예산 기금 (연금, 의료 보험 등)에 대한 기부금에 대한 감가 상각률, 세율 및 관세, 운전 자본 요구 사항 등과 같은 확립 된 규범 및 표준이있는 경우 사용됩니다.

재무 계획에 사용되는 표준은 다음과 같이 설정됩니다.

연방, 지역, 지방 수준의 당국 및 행정부(감가상각률, 세금, 예산 외 기금에 대한 기부금)


부서 (한계 수익성 수준의 규범, 예비 자금에 대한 한계 공제 등);


기업 (운전 자본, 미지급금, 주식 및 원자재, 수리 기금에 대한 공제 등의 필요성에 대한 규범).


계획된 결정을 최적화하는 방법은 계획된 지표에 대한 여러 옵션을 개발하고 그 중에서 최적의 옵션을 선택하는 것으로 구성됩니다. 재무 계획에 후속 포함을위한 지표 옵션을 선택하기위한 기준으로 최소 감소 비용, 최대 감소 이익, 최소 현재 비용, 투자 자본 루블당 최대 이익, 자본 회전율 최소 시간, 최대 수입을 사용할 수 있습니다. 투자 자본의 루블 당 등 .


경제 및 수학적 모델링
최소 5년 동안 재무 성과를 예측하는 데 사용됩니다. 경제 및 수학적 모델을 통해 재무 지표와 이에 영향을 미치는 요인 간의 관계를 수량화할 수 있습니다. 이러한 모델은 기능 및 상관 관계를 기반으로 합니다. 경제 및 수학적 모델을 사용하면 지표에 대한 여러 옵션을 신속하게 계산하고 가장 최적의 옵션을 선택할 수 있습니다.


3. 재무 계획의 유형과 기업 관리에서의 역할


기업가적 기업의 재무 계획에는 세 가지 주요 하위 시스템이 포함됩니다.


관점 재무 계획;


지속적인 재무 계획;


운영 재정 계획.


이러한 각 하위 시스템에는 특정 형태의 개발된 재무 계획과 이러한 계획이 개발되는 기간의 명확한 경계가 있습니다.


재무 계획의 모든 하위 시스템은 서로 연결되어 있으며 특정 순서로 수행됩니다. 계획의 초기 단계는 장기 계획 과정에서 수행되는 회사의 재무 활동의 주요 방향을 예측하는 것입니다. 이 단계에서 현재 재무 계획의 작업과 매개 변수가 결정됩니다. 차례로, 운영 재무 계획 개발의 기반은 현재 재무 계획 단계에서 정확하게 형성됩니다.


고급 재무 계획확장 된 재생산의 가장 중요한 지표, 비율 및 비율을 결정하며 회사 목표를 실현하는 주요 형태입니다.


현대적인 조건에서 장기 재무 계획은 1년에서 3년(드물게 - 최대 5년)의 기간을 포함합니다. 그러나 이러한 시간 간격은 운영 국가의 경제 안정성, 재정 자원의 양 및 사용 방향을 예측하는 능력에 달려 있기 때문에 조건부입니다.


장기 계획에는 기업의 재무 전략 개발 및 재무 활동 예측이 포함됩니다. 재무 전략의 개발은 재무 계획의 특별한 영역입니다. 왜냐하면 회사의 경제 발전을 위한 전체 전략의 필수적인 부분이기 때문에 전체 전략에 의해 공식화된 목표 및 방향과 일치해야 하기 때문입니다. 동시에 재무 전략 자체는 회사의 경제 발전을 위한 전체 전략의 형성에 중요한 영향을 미칩니다. 이것은 금융 시장 상황의 변화가 재무 조정을 수반하고 원칙적으로 회사 발전의 일반 전략을 수반한다는 사실 때문에 발생합니다. 일반적으로 재무 전략은 회사의 재무 활동의 장기 목표를 정의하고 가장 많이 선택하는 것입니다. 효과적인 방법그리고 그것들을 달성하는 방법.


회사의 재무 전략을 형성하는 프로세스에는 다음과 같은 주요 단계가 포함됩니다.


전략 실행 기간의 결정;


회사의 외부 재무 환경 요인 분석;


재무 활동의 전략적 목표 형성;


회사의 재무 정책 개발;


재무 전략의 이행을 보장하기 위한 조치 시스템의 개발;


개발된 재무 전략의 평가 .


회사의 재무 전략 개발에서 중요한 점은 구현 기간을 결정하는 것입니다. 이 기간의 기간은 주로 회사의 전체 개발 전략을 형성하는 기간에 따라 다릅니다. 또한 다음과 같은 다른 요인의 영향을 받습니다.


거시 경제 과정의 역학;


금융 시장에서 일어나는 변화;


산업 제휴 및 회사 생산 활동의 세부 사항.


재무 전략을 수립하는 과정에서 회사 재무 활동의 경제 및 법적 조건을 연구하여 환경 요인 분석에 매우 중요한 주의를 기울이고 위험 요인을 고려하는 데 특별한 주의를 기울입니다.


회사 재무 활동의 전략적 목표 형성은 전략적 계획의 다음 단계이며 주요 임무는 회사의 시장 가치를 극대화하는 것입니다. 회사의 전략적 목표 시스템은 각 목표를 특정 지표(표준)에 반영하여 명확하고 간결하게 구성해야 합니다. 일반적으로 다음과 같은 전략 기준이 사용됩니다. 내부 소스에서 생성된 자체 재정 자원의 평균 연간 성장률; 최소 지분 형평성; 회사의 자기자본이익률(ROE); 회사의 유동 및 비유동 자산 비율 등


재무 전략에 따라 회사의 재무 정책은 세금, 감가 상각비, 배당금, 배출 등 재무 활동의 특정 영역에서 결정됩니다.


재무 전략의 구현을 보장하는 조치 시스템의 개발 결과 회사에 "책임 센터"가 형성되고 재무 구현 결과에 대한 리더의 권리, 의무 및 책임 측정 회사의 전략이 결정됩니다.


회사 재무 전략 개발의 마지막 단계는 개발된 전략의 효과를 평가하는 것이며 여러 가지 방법으로 수행됩니다.


첫째, 이러한 전략의 목표, 방향 및 실행 단계 간의 일관성 정도를 식별하여 개발된 재무 전략이 회사의 전체 전략과 어느 정도 일치하는지 평가합니다.


둘째, 회사의 재무 전략과 외부 비즈니스 환경의 예측된 변화의 일관성을 평가합니다.


셋째, 개발된 재무 전략의 타당성이 평가됩니다. 회사 자체의 형성 가능성과 외부 재정 자원의 유치 가능성이 고려됩니다.


결론적으로 재무전략의 효과성을 평가한다. 이러한 평가는 다양한 재무 지표의 예측 계산을 기반으로 할 수 있을 뿐만 아니라 회사의 비즈니스 평판의 성장, 구조 부서 등의 재무 활동 관리 용이성 수준 증가


장기 계획의 기초는 시장에서 기업가 기업의 전략의 구현인 예측입니다. 예측은 장기적으로 회사의 가능한 재무 상태를 연구하는 것으로 구성됩니다. 예측은 상황 및 재무 지표 개발을 위한 가능한 시나리오의 후속 모델링과 함께 사용 가능한 정보의 일반화 및 분석을 기반으로 합니다. 예측 구현의 중요한 점은 한보고 기간에서 다른보고 기간으로 회사 실적 변화의 안정성 사실을 인식하는 것입니다.


현재 계획 시스템회사의 재무 활동은 재무 활동의 특정 측면에 대해 개발된 재무 전략 및 재무 정책을 기반으로 합니다. 이러한 유형의 재무 계획은 회사가 향후 기간 동안의 모든 것을 결정할 수 있도록 하는 특정 유형의 현재 재무 계획, 개발 자금 조달 출처, 수입 및 비용 구조 형성, 지속적인 지급 능력 보장, 또한 계획 기간 종료 시 회사 자산 및 자본의 구조를 결정합니다.


현재 재무 계획의 결과는 세 가지 주요 문서의 개발입니다.


현금 흐름 계획;


손익 계획;


대차 대조표 계획.


이 문서를 작성하는 주요 목적은 계획 기간이 끝날 때 회사의 재무 상태를 평가하는 것입니다. 현재 재무 계획은 법적 보고 요구 사항을 준수하기 때문에 분기별로 분류된 1년에 해당하는 기간 동안 작성됩니다. 기업가 기업의 현재 재무 계획은 다음을 특징으로 하는 데이터를 기반으로 개발됩니다.


회사의 재무 전략;


이전 기간의 재무 분석 결과;


제품의 계획된 생산량 및 판매 및 회사 운영 활동의 기타 경제 지표;


회사에서 개발한 개별 자원 비용에 대한 규범 및 표준 시스템;


현재 과세 시스템;


현재 감가상각률 시스템;


금융 시장의 평균 신용 및 예금 이자율 등


현재 재무 계획 과정에서 재무 문서를 작성하려면 향후 판매량(판매량)을 올바르게 결정하는 것이 중요합니다. 이것은 생산 프로세스의 조직, 자금의 효과적인 분배에 필요합니다. 일반적으로 판매 예측은 3 년 동안 이루어지며 연간 예측은 분기와 월로 나뉘며 예측 기간이 짧을수록 포함 된 정보가 더 정확하고 구체적입니다. 판매량 예측은 생산량, 판매된 제품 가격이 회사의 재무 흐름에 미치는 영향을 결정하는 데 도움이 됩니다. 특정 유형의 제품에 대한 판매량 예측은 테이블 형식으로 표시될 수 있습니다.


판매 예측 데이터를 기반으로 필요한 자재 및 노동 자원, 기타 부품 생산 비용도 결정됩니다. 얻은 데이터를 사용하여 계획된 손익 계산서가 개발되어 다가오는 (계획된) 기간에 수령 한 이익 금액이 결정됩니다.


손익 계정 계획을 세울 때 제품 판매 수익을 결정하는 데 특별한주의를 기울입니다. 원칙적으로 전년도 매출금액을 기점으로 합니다. 그런 다음이 값은 변경 사항을 고려하여 현재 연도에 변경됩니다.


비교 가능한 제품의 비용;


회사에서 판매하는 제품의 가격;


구매한 재료 및 구성 요소의 가격;


회사의 고정 자산 및 자본 투자 평가;


회사 직원의 보수.


회사의 계획 감가상각 금액을 올바르게 결정하는 것은 생산 비용의 일부이기 때문에 매우 중요합니다. 원자재 및 재료 비용, 직접 노동 비용 및 간접비를 올바르게 계획하는 것도 중요합니다. 현대 경제 상황에서 책임 센터에 의한 비용 계획 방법이 널리 사용됩니다. 이 경우 책임의 중심은 기업가의 각 부서이며, 그 책임자는 부서 비용을 책임집니다.


책임 센터의 비용 ​​계획은 다음을 포함하는 비용 매트릭스를 개발하여 수행됩니다.


책임 센터의 차원, 즉. 이 비용 항목이 발생하는 부서의 표시;


생산 프로그램의 차원, 즉 이 비용 항목의 발생 목적 표시;


비용 요소의 차원, 즉 사용된 자원의 유형을 지정합니다.


결과적으로 행렬의 행으로 셀의 비용을 합산하면 책임 센터에 대한 계획 데이터가 얻어집니다.


다음으로 현금 흐름 계획이 개발됩니다. 편집의 필요성은 손익 계획을 해독 할 때 표시된 많은 비용이 지불 절차에 반영되지 않는다는 사실에 의해 결정됩니다. 현금 흐름 계획은 현금 유입(영수증 및 지불), 현금 유출(비용 및 비용), 순 현금 흐름(잉여 또는 적자)을 고려합니다. 실제로, 현재, 투자 및 재무 활동에 대한 현금 흐름의 움직임을 반영합니다. 현금 흐름 계획 개발 활동의 차별화는 회사의 재무 활동을 수행하는 과정에서 현금 흐름 관리의 효율성을 향상시킬 수 있습니다.


현금 흐름 계획은 분기별로 분류되어 1년 동안 작성되며 영수증과 비용의 두 가지 주요 부분으로 구성됩니다. 수익 섹션에는 제품 판매 수익금, 고정 자산 및 무형 자산 판매 수익, 비판매 영업 수익 및 회사가 한 해 동안 받을 것으로 예상되는 기타 수익이 반영됩니다.


지출 부분은 판매된 제품의 제조원가, 납세액, 장기대출 상환액, 은행대출 이용 이자지급, 순이익 사용방향 등을 반영한다. 이 형태의 계획을 통해 기업가는 자금 출처의 현실과 비용의 유효성, 발생의 동시성을 확인하고 차용 자금의 가능한 필요량을 적시에 결정할 수 있습니다.


각 유형의 활동에 대한 잔액은 계획의 수익 측면의 섹션 1, 2, 3의 총 값과 지출 측면의 해당 섹션 간의 차이로 형성됩니다.


이러한 현금 흐름 계획의 도움으로 창업 기업은 계획할 때 자금의 전체 회전율을 처리하므로 현금 영수증 및 지출을 분석 및 평가하고 부족 시 가능한 자금 조달 방법에 대한 신속한 결정을 내릴 수 있습니다. 이 자금의. 이 경우 자금 부족 가능성을 충당할 수 있는 출처가 제공되면 계획이 완료된 것으로 간주됩니다.


현재 연간 재무 계획의 최종 문서는 계획 기간이 끝날 때 자산과 부채의 계획 잔액(대차대조표 형식)으로, 계획된 활동의 결과로 자산과 부채의 모든 변경 사항을 반영하고 다음을 보여줍니다. 기업가 기업의 재산 및 재정 상태. 균형 계획을 개발하는 목적은 특정 유형의 자산에 필요한 증가를 결정하고 내부 균형을 보장하며 향후 회사의 충분한 재무 안정성을 보장하는 최적의 자본 구조를 형성하는 것입니다.


대차 대조표는 손익 계획과 현금 흐름을 잘 확인하는 역할을 합니다. 편집 과정에서 고정 자산의 취득, 재고 가치의 변화가 고려되고, 계획된 대출, 주식 및 기타 증권의 발행 등이 기록됩니다.


일반적으로 현재 재무 계획 프로세스는 운영 계획 프로세스와 밀접하게 연결된 기업가적 회사에서 수행됩니다.


운영 재무 계획. 경상 계정에 대한 실제 수익의 수령과 현금 재정 자원의 지출을 통제하기 위해 기업은 현재 계획을 보완하는 운영 계획이 필요합니다. 이는 계획된 활동의 자금 조달은 기업이 번 자금을 희생하여 수행해야 하기 때문에 재무 자원의 형성 및 사용에 대한 효과적인 통제가 필요하기 때문입니다. 재무 활동의 운영 계획 시스템은 회사 경제 활동의 주요 방향에 대한 재정 지원을 위한 일련의 단기 목표 개발로 구성됩니다.


운영 재무 계획에는 지불 일정, 현금 계획 및 단기 대출 필요성 계산의 준비 및 실행이 포함됩니다.


지불 달력을 컴파일하는 과정에서 다음 작업이 해결됩니다.


기업의 현금 영수증 및 미래 비용의 임시 도킹에 대한 회계 조직;


현금 흐름 및 유출의 움직임에 대한 정보 기반 형성;


정보 기반의 변경 사항에 대한 일일 회계;


미납 분석(발생 금액 및 출처별) 및 이를 극복하기 위한 특정 조치 구성


현금 영수증 및 부채의 일시적인 "불일치" 및 차용 자금의 신속한 취득의 경우 단기 대출의 필요성 계산;


회사의 임시 잉여 현금 계산(금액 및 조건 기준)


회사의 임시 무료 자금의 가장 안정적이고 수익성있는 배치 위치에서 금융 시장 분석.


지불 일정은 분기별로 작성되며 월 및 더 작은 기간으로 분류됩니다. 그것이 현실이 되려면 컴파일러가 재무 계획의 불이행을 방지하기 위해 생산 및 판매 진행 상황, 재고 상태, 채권 상태를 모니터링해야합니다.


지불 일정에서 현금 유입과 유출은 균형을 이루어야 합니다. 적절하게 작성된 지불 일정을 통해 재정적 오류, 자금 부족을 식별하고 그러한 상황의 원인을 밝히고 적절한 조치를 요약하여 재정적 어려움을 피할 수 있습니다.


지불 일정의 정보 기반은 다음과 같습니다.


제품 판매 계획;


생산 비용 추정;


자본 투자 계획;


기업 계정 명세서 및 그 부속서


계약;


내부 주문;


급여 지급 일정;


송장;


금융부채의 납입일자를 정했습니다.


지불 일정을 컴파일하는 프로세스는 5단계로 나눌 수 있습니다.


계획 기간의 선택. 일반적으로 이것은 분기 또는 한 달이며 현금 흐름이 시간이 지남에 따라 자주 변하는 기업에서는 더 짧은 계획 기간(수십 년)이 가능합니다.


가능한 현금 수령액 (소득) 계산;


계획 기간에 예상되는 현금 비용 평가;


현금 잔액의 정의는 계획 기간 동안의 수입과 지출 금액의 차이입니다.


요약하면 기업에 자금이 부족하거나 잉여가 생길지 여부가 표시됩니다.


계획된 비용이 예상 수입보다 많다는 것은 이를 감당할 자신의 능력이 부족하다는 것을 의미하며 재정 상황이 악화될 징조일 수 있습니다. 이러한 경우에는 다음과 같은 조치를 취해야 합니다.


비우선 비용의 일부를 다음 기간으로 이전합니다.


가능한 경우 제품의 선적 및 판매를 촉진하기 위해


추가 소스를 찾기 위한 조치를 취하십시오.


자금이 잉여라면 이는 어느 정도 기업의 재무 안정성과 지급 능력을 나타냅니다. 추가 이익을 얻기 위해 이 자금을 단기 증권에 투자할 수 있습니다.


많은 회사에서 지불 달력과 함께 세금 달력이 작성되어 법에 따라 회사가 지불해야 하는 시기와 세금을 표시하여 지연 및 제재를 피하는 데 도움이 됩니다. 일부 회사는 특정 유형의 현금 흐름에 대한 지급 일정을 개발합니다(예: 공급업체와의 결제 일정, 부채 상환 일정 등).


지불 일정 외에도 기업은 현금 데스크를 통한 현금 수령 및 지불을 반영하는 현금 회전율 계획인 현금 계획을 작성해야 합니다. 현금의 수취와 지출을 통제하기 위해서는 현금 계획이 필요합니다.


현금 계획 작성을 위한 초기 데이터:


현금으로 예상되는 급여 및 소비 기금 지불;


직원에 대한 물질적 자원 또는 제품 판매에 대한 정보


여행 경비에 대한 정보;


기타 영수증 및 현금 지불에 대한 정보.


현금 계획은 계획된 분기가 시작되기 45일 전에 모든 기업가가 결제 및 현금 서비스에 대한 계약을 체결한 은행에 제출해야 합니다.


회사는 현금 계획이 필요합니다. 회사 직원에 대한 의무 금액을보다 정확하게 나타낼 수있는 기회 임금및 기타 지불. 기업가 기업에 서비스를 제공하는 은행은 고객에게 제시간에 서비스를 제공하기 위해 통합 현금 계획을 작성하기 위해 현금 계획이 필요합니다.


고려 된 시스템 및 재무 계획 방법을 사용하면 기업가의 재무 활동의 목적을 보장하고 효율성을 높일 수 있습니다.



서지

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   상업 기업의 사업 계획

재무 계획- 기업의 재정 자원 및 현금 자금 계획입니다.

계획된 활동의 특별한 영역으로서 재무 계획의 필요성은 물질적 요소와 관련하여 자금 이동의 상대적 독립성 때문입니다.

재정 계획의 대상은 재정 자원입니다.

재무 계획의 목적- 기업의 지급 능력 및 재정적 안정성을 예측합니다. 재정 자원 및 투자 계획은 예산, 채권자 및 주주에 대한 의무 이행을 보장하고 기업 활동을 위한 자금을 제공합니다.

재무 계획의 목표는 다음과 같습니다.

운영, 투자 및 재정 활동에 필요한 재정 자원을 제공합니다.

자본의 효과적인 투자 방법, 합리적인 사용 정도 결정

자금의 경제적 사용을 통한 이익 증대를 위한 농장 준비금의 식별

예산, 은행 및 계약자와의 합리적인 재정 관계 구축

주주 및 기타 투자자의 이익 준수

조직의 재정 상태, 지불 능력 및 신용도에 대한 통제.

재무 계획의 원칙:

규정 준수 원칙 - 유동 자산의 자금 조달은 주로 단기 소스에서 계획해야 합니다. 동시에 고정 자산의 현대화를 위해 장기 자금 조달원을 유치해야 합니다.

지속적인 필요의 원칙 - 기업의 계획된 균형에서 운전 자본 금액은 단기 부채 금액을 초과해야합니다. "약한 유동성" 대차 대조표를 계획할 수 없습니다.

초과 자금의 원칙 - 계획 과정에서 지불인 중 누군가가 계획과 비교하여 지불을 지연하는 경우 안정적인 지불 규율을 보장하기 위해 일정 자금 준비금을 보유합니다.

투자 수익의 원칙. 차입 자본은 자기 자본 수익률을 높이면 유치에 유리합니다. 이 경우 재무 레버리지 효과의 긍정적인 효과가 보장됩니다.

위험 균형의 원칙 - 자체 자금을 희생하여 특히 위험한 장기 투자에 자금을 조달하는 것이 좋습니다.

시장 요구에 적응하는 원칙 - 기업이 시장 상황과 대출 제공에 대한 의존성을 고려하는 것이 중요합니다.

한계 수익성 원칙 - 최대 (한계) 수익성을 제공하는 투자를 선택하는 것이 좋습니다.

재무 계획의 단계

재정 상황 분석;

회사의 전반적인 재무 전략 개발

현재 재무 계획 작성

1. 재정계획의 수정·연계 및 구체화

운영 재정 계획의 구현

재정 계획의 시행

계획 실행의 분석 및 통제.

재무 계획(내용, 목적 및 목적에 따라)은 다음과 같이 분류할 수 있습니다.

1) 고급 재무 계획현대 조건에서 1년에서 3년의 기간을 포함합니다. 그것은 가장 중요한 지표, 확장 된 재생산의 비율 및 비율을 결정하며 조직의 목표 실현의 주요 형태입니다. 장기 계획 과정에서 그들은 전략적 계획에서 만들어진 설비의 경제적 정당성과 세련미를 얻습니다.

장기 계획에는 기업의 재무 전략 개발 및 재무 활동 예측이 포함됩니다. 재무 전략의 개발은 경제 개발을 위한 전체 전략의 필수적인 부분이기 때문에 전체 전략에 의해 공식화된 목표 및 방향과 일치해야 하기 때문에 재무 계획의 특별한 영역입니다. 결과적으로 재무 전략은 기업의 전체 전략에 영향을 미칩니다.

장기 계획의 결과는 세 가지 주요 재무 예측 문서의 개발입니다.

a) 계획된 손익 계산서 - 예측 재무 문서를 작성하려면 미래 판매량(판매된 제품의 양), 투자 자원의 필요성 및 이러한 투자 자금을 조달하는 방법을 정확하게 결정하는 것이 중요합니다. 판매량 예측은 몇 년 동안의 현재 추세와 특정 변화의 이유를 분석하는 것으로 시작됩니다. 예측의 다음 단계는 형성된 주문 포트폴리오, 제품 구조 및 변경 사항, 판매 시장, 기업의 경쟁력 및 재무 능력의 관점에서 기업 비즈니스 활동의 추가 발전 전망을 평가하는 것입니다. 판매 예측 데이터를 기반으로 필요한 재료 및 노동 자원의 양을 계산하고 기타 부품 생산 비용도 결정합니다.

b) 계획 현금 흐름표 - 현금 흐름 예측은 현금 유입(영수증 및 지불), 현금 유출(비용 및 비용), 순 현금 흐름(잉여금 또는 적자)을 고려합니다. 실제로 현재, 투자 및 재무 활동에서 현금 흐름의 움직임을 반영합니다.

c) 대차 대조표 예측 - 계획 기간이 끝날 때 대차 대조표 예측은 계획된 활동의 결과로 자산 및 부채의 모든 변경 사항을 반영하고 조직의 자산 및 자금 조달 출처의 상태를 보여줍니다. 대차 대조표 예측을 개발하는 목적은 특정 유형의 자산에서 필요한 증가를 결정하고 내부 균형을 보장하고 최적의 자본 구조를 형성하는 것입니다.

2) 현재 재무 계획(예산) - 요소장기 계획이며 지표의 사양입니다. 현재 재무 계획은 1년 동안 작성됩니다.

예산 책정- 한편으로는 재무 계획을 작성하는 프로세스이고 다른 한편으로는 재무 계획, 회계 및 관리의 모든 수준에서 비즈니스로부터 받은 수입 및 지출 관리 기술을 사용하여 분석할 수 있습니다. 재무 지표를 예측하고 받았습니다. 예산 책정의 주요 대상은 비즈니스입니다. 기업이 아니라 경제 활동의 유형 또는 영역으로서의 비즈니스.

예산 편성은 다음과 같은 주요 기능을 수행합니다.

계획. 기업의 재무 상태 평가는 재무 제표 데이터를 기반으로 합니다. 그러나 문제가 확인되면 더 나은 방향으로 변경하기에는 너무 늦습니다. 즉, 재무 관리 도구는 기업의 과거 재무 상태가 아니라 예상되는 미래에 대한 정보가 있을 때 적용할 수 있습니다.

회계 - 예산 책정 - 관리 회계의 기초, 즉. 비즈니스를 위한 좌표계 개발.

재무 안정성의 증가와 회사 전체 및 개별 구조 부서의 재무 상태 개선에 대한 통제.

또한 예산 책정은 가장 유망한 투자 분야를 선택하는 데 도움이 됩니다.

a) 운영 예산.준비 과정에서 예상 판매 및 생산량은 조직의 각 운영 부서에 대한 수입 및 비용의 정량적 추정치로 변환됩니다. 운영 예산은 다음으로 구성됩니다.

판매 예산;

완제품 재고 예산;

생산 예산;

직접재료비 예산

직접노무비예산

일반 제작 예산

사업비 예산

관리비 예산.

b) 재정(핵심) 예산:

현금 흐름 예산;

수입과 지출의 예산

예상 잔액.

c) 지원 예산:

초기 자본 비용 계획;

신용 또는 투자 예산.

3) 운영계획- 재정 활동의 모든 주요 문제(월, 분기, 최대 1년)에 대한 지불 일정 및 기타 형태의 운영 계획 목표를 예산 집행자에게 개발 및 전달합니다.

운영 재정 계획의 도움으로 기업은

현재의 생산 및 재정 활동을 보장하기 위한 재정 자원의 양을 결정합니다.

자체 및 차입 자금의 가장 효과적인 운용을 고려하여 특정 금융 거래의 순서와 타이밍을 설정합니다.

제품 생산량 및 판매, 이익, 예산 지불, 만족 기관에 대한 공제, 은행 기관과의 결제 측면에서 계획 및 의무 이행에 대한 운영 통제를 수행합니다.

운영 재무 계획에는 다음 준비가 포함됩니다.

지불 일정;

현금 계획;

단기 대출의 필요성 계산.

지불 일정기업의 운영 재무 작업 조직의 기초입니다. 이 문서는 기업의 결제, 현재, 통화, 대출 및 기타 계정을 통한 운영 현금 흐름을 자세히 반영합니다. 자금의 수령 및 지출은 적시 결제, 예산 및 예산 외 자금으로의 지불 이체를 허용하는 시간 측면에서 특정 순서로 계획됩니다.

현금 계획- 이것은 수령 및 지출을 통제하는 데 필요한 기업의 현금 회전율에 대한 계획입니다. 분기의 현금 회전율을 계획하기 위해 개발되었으며 회사가 결제 및 현금 서비스에 대해 합의한 은행 기관에 제출됩니다.

단기 대출의 필요성 계산단기 대출이 필요한 경우 기업이 집계하고 요구 사항에 따라 은행에 제출한 후 대출 계약을 체결합니다. 그러나 이것은 대출 금액과 이자를 고려하여 은행에 반환해야 하는 금액에 대한 합리적인 계산이 선행되어야 합니다. 신용 이벤트의 효과 또는 제품 판매로 인한 예상 수익은 대출의 적시 상환을 보장하고 위약금을 배제해야 합니다.

기업의 재무 계획의 모든 하위 시스템은 상호 연결되어 특정 순서로 수행됩니다. 계획의 초기 단계는 장기 재무 계획 및 조직의 재무 활동의 주요 방향 예측입니다.

재무 계획 -사업계획서의 마지막 부분입니다. 그것은 가치 측면에서 사업 계획의 모든 이전 섹션의 자료를 요약한 예측 재무 문서로 개발됩니다. 사용 가능한 재정 자원을 가장 효율적으로 사용하기 위해 조직 활동의 재정 지원을 계획하는 데 전념합니다. 포함:

판매량 예측

수입 및 지출 계획

순이익 사용 지침

세금 계획

현금 흐름 예측

조직의 대차 대조표 예측

사업 계획의 마지막 부분은 재무 계획입니다. 이 섹션은 조직과 투자자 및 채권자 모두에게 필요하고 중요합니다.

재무 계획의 구조와 내용은 잠재적인 접촉 대상에 따라 다릅니다. 사업 계획의 잠재적인 "독자"인 주제에서. 사업 계획이 내부 문서로 개발되는 경우 주요 초점은 수익성 지표뿐만 아니라 필요한 재정 자원의 출처와 금액을 결정하는 것입니다. 외부 자금 조달을 받도록 설계된 사업 계획에서는 조직의 지급 능력을 확인하고 대출 안정성을 보장하는 단기 유동성 평가에 주요주의를 기울여야하며 수익성 지표는 2 차적으로 만 고려해야합니다.

재정 계획을 개발하는 목적은 재정 자원의 수입과 지출 비율을 평가하기 위해 조직 활동을 위한 재정 출처를 결정하는 것입니다.

이 목표를 달성하려면 재무 계획을 세울 때 다음이 필요합니다.
조직의 이익을 극대화하기 위한 조건을 결정합니다.
재무 안정성을 보장하기 위해 자본 구조를 최적화합니다.
조직의 투자 매력을 보장합니다.
재정 자원(회계, 세금, 신용, 감가상각 및 배당 정책)을 관리하기 위한 효과적인 메커니즘을 만듭니다.

외국 채권자를 대상으로 한 재무 계획의 개발에는 고유 한 특성이 있습니다. 이 경우 재무 계획에는 다음 섹션이 필수 요소로 포함되어야 합니다.
1) 손익계산서(손익계산서)
2) 대차대조표(대차대조표);
3) 현금 흐름 계획.

이러한 문서는 GAAP(일반 회계 원칙)에 따라 생성되어야 합니다.

국내 관행에서 재정 계획에는 원칙적으로 다음이 포함됩니다.
1) 판매량 예측;
2) 수입 및 지출 계획;
3) 현금 영수증 및 지불 계획;
4) 자산과 부채의 균형;
5) 자금의 출처 및 사용에 대한 계획.

판매량 예측
이 예측은 마케팅 계획의 지표(하위 섹션 2.5 참조)를 고려하여 개발되었으며 각 제품의 예상 판매량과 각 제품의 예상 단가에 대한 정보를 기반으로 합니다. 일반적으로 이러한 예측은 3년 전에 이루어집니다. 판매량 예측의 세부 수준은 기간의 길이에 따라 다릅니다. 첫해의 경우 한 달을 간격으로 사용하는 것이 좋습니다. 두 번째 해의 경우 분기, 세 번째 해의 경우 12개월 동안의 총 판매액을 나타냅니다. 판매량 예측은 표 형태로 제시될 수 있다(표 2.29).

수입 및 지출 계획
수입 및 지출 계획은 조직 활동의 재무 결과의 형성 및 변화의 규모와 출처를 결정하기 위해 구성됩니다. 권장되는 편집 기간은 3년이며 첫 해의 데이터는 매월 보고됩니다. 수입 및 지출 계획 수립을 위한 대략적인 계획은 표에 나와 있습니다. 2.30.

수입 및 지출 계획을 개발하면 조직에서 산출의 수익성, 수익성, 생산 및 비생산 비용 수준, 예상 순이익과 같은 핵심 성과 지표를 결정할 수 있습니다.

현금 영수증 및 지불 계획
현금 영수증 및 지불 계획은 조직의 유동성과 지급 능력을 결정하는 데 필요합니다. 현금 흐름은 조직 활동의 특성과 현금 수령 및 처분 시점의 불일치로 인한 것입니다.

현금 지출로 이어지지 않는 금융 흐름의 움직임과 순수 현금 지출을 구분할 필요가 있다. 첫 번째는 감가상각과 자금 형성을 포함합니다. 후자에는 상품 및 서비스 판매 수익금, 고객으로부터 받은 선지급금, 증권 판매 자금, 고정 자산의 일부, 금융 투자, 대출, 대출 등이 포함됩니다. 현금 영수증 및 지불 계획은 조직의 정상적인 기능을 위한 현금의 필요성을 평가하는 데 필요합니다. 이 섹션의 대략적인 형식은 표에 나와 있습니다. 2.31.

현금 흐름 계획에 사용되는 "현금"이라는 용어는 실제 현금 영수증과 지불금의 차이를 의미합니다. 그 금액은 기업이 실제로 지급을 받거나 지급할 때만 변경됩니다. 동시에 인보이스 제시가 즉시 지불로 이어지지 않는 것처럼 상품 및 서비스 판매가 자동 현금 수령을 의미하지 않는다는 점을 고려해야 합니다. 따라서 현금 영수증 및 지불은 지정된 간격을 고려하여 표시되어야 합니다.

자산과 부채의 균형
자산과 부채의 균형은 프로젝트의 첫 해와 마지막 해에 작성하는 것이 좋습니다. 재무 계획의이 하위 섹션은 이전 하위 섹션보다 덜 중요하지만 신용 기관 전문가의 경우 자산에 대한 금융 투자 금액을 평가할 필요가 있다고 믿어집니다 다양한 방식, 이러한 작업을 제공하는 부채를 결정합니다.

대차 대조표는 자산 (왼쪽)과 부채 (오른쪽)의 두 부분으로 구성되며 최종 총 가치는 서로 같아야합니다 (표 2.32). 자산은 조직이 처분할 수 있는 자산 목록입니다. 책임은 그녀가 누구에게 얼마나 많은 빚을 지고 있는지 보여줍니다.

자금의 출처 및 사용 계획
자금의 출처 및 사용 계획은 자금의 출처와 사용을 보여주고 일정 기간 동안 조직의 자산을 변경하도록 설계되었습니다. 가능한 자금 출처와 조직의 운전 자본 간의 관계를 결정할 수 있습니다. 이 섹션을 기반으로 조직의 경영진과 잠재적 투자자는 재무 상태를보다 정확하게 평가하고 재무 정책의 효과와 조직의 경제 활동 결과를 결정할 수 있습니다. 자금 출처 및 사용 계획의 대략적인 형태는 표에 나와 있습니다. 2.33.

재무 계획은 필요한 자금 출처의 규모와 구조, 투자 회수 기간 및 투자자의 수익성 평가를 제공하는 요약 단락으로 끝나야 합니다. 재정 계획의 객관성을 높이려면 재정 계획을 개발할 때 실제 경제 상황과 국가의 재정 정책을 고려해야한다는 점을 특히 강조해야합니다.